CVS Group Arizona på Financial Guide för första gången morföräldrar av Stephanie George

bli en morförälder changeseverything - inklusive, ofta, din inställning till din ekonomi. När du holdthe nästa generation i dina armar för första gången, är chanserna goda thatmoney kommer inte att överst i ditt sinne. Men det kommer inte att dröja länge innan du börjar tothink om hur du kan bidra till att skapa en solid finansiell grund för thisnewest medlem av din familj. Och har en strategi för att införliva din newgrandchild framtid i din totala ekonomiska bilden kan göra en bigdifference när du är klar. Här är en guide som hjälper dig att komma igång . Givingthe gåva utbildnings

. Efter babyutstyrslar, bilsäten, skallror andother bebis grejor har köpts, är nästa sak du probablywant tänka på hur du kan hjälpa ditt barnbarn betala för en bra utbildning. Asingle årets undervisning vid en offentlig institution väntas stiga över $ 44,000by 2030, och det beräknas vara dubbelt så mycket på privata skolor, accordingto US Department of Education. Med tanke på detta, ju tidigare du börjar ett collegesavings program såsom ett avsnitt 529 college sparplan för ditt barnbarn, din gåva kommer sannolikt att få större effekt. Med en 529 plan, pengar du setaside har potential att växa skattefria tills det behövs, och det finns ingen taxwhen pengarna spenderas på kvalificerade högre utbildning kostnader. "Om youstart en 529 nu och låt den bygga för 18 år, de skattebesparingar bör besignificant", säger Richard J. Polimeni, chef för utbildnings savingsprograms på Bank of America Merrill Lynch. Settinglimits

. Även pensionärer som har reserverade significantresources för diskretionära utgifter bör noggrant tänka på hur muchthey ​​planerar att ägna varje år till ett barnbarn gåvor, utbildning och otherexpenses. "Det är viktigt att balansera din generositet med dina retirementneeds", säger Merrill Lynch Retirement och personlig Wealth SolutionsNational Försäljningschef Amanda N. Ross. Istället för att bara ge gåvor onspecial tillfällen eller som behov uppstår föreslår Ross arbeta med MerrillLynch Finansiell rådgivare på en tankeväckande ge strategi. Ett enkelt sätt att setlimits är att skapa en definierad inkomstström genom att köpa en omedelbar annuity.You kan ägna regelbunden inkomst du får från livränta till finansiering giftsfor ditt barnbarn över ett förutbestämt antal år . Omdömen creatinga förtroende Omdömen. Ett annat sätt att avsätta en viss summa pengar för achild framtid är att upprätta en enhetlig gåva eller överför till minderåriga Act (UGMA /UTMA) konto. I ett typiskt arrangemang, morföräldrar lägga in pengar i aUGMA /UTMA konto som endast kan användas till förmån för youngster.Either dig eller barnets föräldrar är listade som förvaringsinstitut och custodiancan fatta beslut utgifts för barnet tills han eller hon uppnår ålders ofmajority i hans /hennes hemviststat.

primära nackdelen med aUGMA /UTMA är att när ditt barnbarn kommer av ålder, han eller hon är fri att spendthe tillgångar efter behag. Att utöva mer kontroll över när pengarna används, kan somestates 'UGMA /UTMA lagar tillåter dig att förlänga den ålder då dina grandchildgains kontroll över tillgångarna. På grund av kostnaden involverad i att inrätta andmaintaining dem, kanske litar inte vara rätt för varje situation, säger Ross ", men de ger dig en extra grad av flexibilitet för att anpassa yourgiving." Reviewingyour kommer

. Du har nu en potentiell ny stödmottagare, och du shouldmake säker på att din vilja avspeglar detta. I ditt nuvarande vilja, kan du havestipulated att arvet ska gå till din dotter och hennes make, onthe antagandet att det även kommer att användas för att ta hand om eventuella barnbarn. Butwhat om familjeförhållanden ändras - din dotter dör och hennes husbandremarries, till exempel? Det finns ingen garanti för att dina barnbarn kommer receivethe nytta du tänkt. För att vara säker på att ditt barnbarn får theinheritance du vill lämna, antyder Ross, kan du skapa ett förtroende som inriktas barnbarn och ange vilka tillgångar som du vill placeras i förtroende efter att dina döden.

Skapa ett möte att talkwith din Merrill Lynch Finansiell rådgivare om dessa och andra strategier soonafter födelsen av ditt första barnbarn, föreslår Ross. På så sätt kan du enjoyyour nya roll som en morförälder till fullo, utan att oroa dig för din ownretirement säkerhet. Och kom ihåg, kan din första barnbarn inte vara din sista. Continuereading ... Omdömen